ВТБ готовится к худшему: почему прибыль банка упала в 40 раз

Прибыль ВТБ упала в 40 раз из-за создания резервов по розничным кредитам, в первую очередь по кредитам наличными малому бизнесу. Не факт, что все эти кредиты придется списать, но к ухудшению ситуации в экономике надо готовиться заранее, объясняют банкиры.

Чистая прибыль группы ВТБ в первом квартале 2014г. сократилась в 40 раз по сравнению с аналогичным периодом прошлого года — с 15,7 млрд руб. до 0,4 млрд руб. (хотя доходы выросли на 15,4%). Причиной снижения прибыли стали резервы, созданные группой ВТБ, больше половины которых пришлось на розничные кредиты.

В первом квартале группа ВТБ создала резервы почти на 48 млрд руб., из них на 26 млрд руб. — по розничным кредитам. Это больше, чем все резервы, созданные группой в первом квартале прошлого года, — 22 млрд руб.

Зампред правления ВТБ Герберт Моос пояснил, что увеличение резервов связано с ужесточением подходов банка к рискам розничного кредитования в целом, а главным образом к рискам, существующим в сегменте кредитования наличными.

“Мы действительно в первом квартале 2014г. создали повышенные резервы по некоторым сегментам кредитного портфеля. Так наша консервативная методика резервирования отреагировала на существенное ухудшение макроэкономических факторов в стране”, — сказал РБК член правления ВТБ24 Александр Соколов. По его словам, кредиты наличными, выданные малому бизнесу, сильнее всего отреагировали на ухудшение экономической ситуации, в особенности на отток капитала и прогнозы существенного снижения темпа роста ВВП.

60% — малым

В созданных ВТБ резервах 60% приходится на кредиты малому бизнесу, а 40% — на кредиты физическим лицам, сказала РБК аналитик БКС Ольга Найденова, которая узнала об этом на конференц-колле Мооса с аналитиками.

В сегменте малого бизнеса ситуация с долей неработающих кредитов хуже, чем во всех остальных, и в том числе выше, чем в целом в рознице, рассуждает замгендиректора “Эксперт РА” Павел Самиев. Объем кредитов малому бизнесу растет не так быстро, как розничных, поэтому просрочка в процентном отношении больше (в кредитах населению ее доля снижается за счет выдачи новых кредитов).

По словам Самиева, крупные банки увлекались созданием кредитных фабрик, которые дали очень разный эффект: у одних банков просрочка по выданным через фабрику кредитам составляет 1%, а у других превышает 10%. Увеличение объемов просрочки сейчас эксперт объясняет ухудшением макроэкономической ситуации, от чего в первую очередь страдает именно малый бизнес.

“В перспективе малый бизнес понесет большие потери, — считает руководитель проектов АНО “НИСИПП” Анна Никитченко. — Увеличение резервов в связи с возросшим риском говорит о том, что банкам все менее выгодно его кредитовать. Они будут вынуждены делать 100%-е резервы при выдаче кредитов. Кредитование малого и среднего бизнеса практически станет нерентабельным”.

По словам Мооса, менеджмент банка беспокоит рост просроченной задолженности и закредитованность населения в некоторых секторах и регионах. Действительно, по наблюдению председателя совета директоров Sequoia Credit Consolidation Елены Докучаевой, кредитная нагрузка на заемщиков в некоторых секторах розничного кредитования становится близка к критичным значениям.

“В некоторых необеспеченных сегментах нагрузка превышает 35–40% (доля дохода, которую заемщик тратит на погашение кредита. -Примеч. РБК), — говорит она. — При 36% уже повышается вероятность просрочки, 50% считается критическим уровнем, поскольку в этом случае заемщик отдает половину своего дохода на обслуживание кредита, и если он пропустит два платежа подряд, то в следующем месяце ему надо отдать весь доход, что невозможно”.

По словам Докучаевой, уровень просрочки, близкий к критичному, наблюдается в сегменте кредитования в торговых сетях и в кредитах наличными — там, где проверка заемщика минимальна.

В последние годы розничное кредитование росло темпами, в 12 раз превышающими рост доходов населения (по подсчетам Sequoia Credit Consolidation). В первом квартале этого года его темпы замедлились — до 3,5% против 8,4% годом раньше и 10% в первом квартале 2012г. При этом темп роста просроченной задолженности продолжает увеличиваться: за первые четыре месяца этого года она, по данным Sequoia Credit Consolidation, выросла на 17% против 14% годом ранее и 4,3% в 2012г. В основном она растет за счет старых кредитов.

“Модель резервирования, которую применяет ВТБ24 на ранней стадии, идентифицирует риски и требует создания повышенных резервов. Однако это отнюдь не означает, что банк в конечном итоге потеряет эквивалентный объем денег. Скорее, в данном случае речь идет о создании дополнительного буфера безопасности на случай дальнейшего ухудшения макроэкономики”, — говорит Соколов.

Елена Тофанюк, Яна Милюкова