Стоит ли ожидать дефолта США?

Пресс-служба Международного валютного фонда (МВФ) обнародовала выступление заместителя директора этой организации Джона Липски на американо-французском семинаре, состоявшемся недавно в Вашингтоне, сообщает «Нефть России». Доклад одного из топ-менеджеров ведущей финансовой организации мира продемонстрировал растущую озабоченность МВФ состоянием американской экономики и американской валюты, одновременно являющейся одной из основных международных резервных валют, передает «Биржевой Лидер».

Эксперты Академии Forex и биржевой торговли Masterforex-V рассмотрели текущую финансово-экономическую ситуацию в США и возможность объявления Вашингтоном дефолта уже в ближайшее время.

Крупнейшая экономика мира (почти четверть планетарного масштаба) уверенно теряет свои позиции:

• По прогнозам Всемирного банка, опубликованным в марте этого года, китайская экономика обгонит американскую к 2030 году.
• Дж. Липски считает, что это наступит гораздо быстрее — уже к 2020 году.
• Недавно международное рейтинговое агентство Standard & Poor’s ухудшило долгосрочный прогноз по американским суверенным долгам со «стабильного» на «негативный» — впервые за последние 70 лет.
• На ближайшее десятилетие (до 2020 года) запланирован рост совокупного дефицита бюджета США на $ 10,6 трлн., что суммарно составит около 25 трлн долларов (с учетом нынешних 14,3 трлн). Чтобы исправно выплачивать проценты по такому долгу, необходимо, чтобы американская экономика ежегодно росла в течение всего десятилетия на 5% в год. А для развитой страны это очень непростая задача — Федеральная резервная система закладывает прогноз роста в 2—3 раза меньше.

Но еще более угрожающей для мировой экономики станет возможное решение США решить свои экономические и долговые проблемы за счет обесценивания доллара:

• Приблизительно 85% всех сделок в мире по покупке/продаже валюты проходят при участии доллара США.
• Большая часть золотовалютных резервов всех центробанков мира хранится именно в долларах.
• Китай, крупнейший держатель американских государственных облигаций (более 1,15 трлн долларов), на днях высказал свою обеспокоенность состоянием американской экономики. Пекин наверняка поддерживают и другие крупнейшие держатели гособлигаций Вашингтона — Япония (890,3 млрд долларов), Великобритания (295,5 млрд), Россия (130,5 млрд).
• Последние полтора десятка лет снижается процентная ставка американских долговых обязательств — в начале нынешнего года она составляла всего 3,35% годовых (а в годы последнего глобального кризиса ставка опускалась даже до 2%). Это означает, что весь мир кредитует США со всё меньшей доходностью.

Эксперты Академии Masterforex-V напоминают, что со времени окончания Второй мировой войны государственный долг США сократился с 108,6% от ВВП до 36% в 2003 году, при этом в среднем за этот период ежегодный дефицит госбюджета составлял 1,6%. За счет чего сократился долг Вашингтона? За счет слабеющего доллара инфляция «съела» 57% госдолга США. Джон Липски в своем докладе отметил, что ослабление доллара неминуемо приведет к росту стоимости заемных капиталов, что негативно скажется на всех торговых партнерах Вашингтона.

Государственный долг Соединенных Штатов растет, как на дрожжах: с 2006 года, преддверия глобального финансового кризиса, он вырос $ 8,184 трлн долларов на 75%! На сегодняшний день каждый из 305 млн американцев, включая новорожденных и безнадежно больных, «должен» миру почти 47 тыс. долларов.

По мнению Говарда Френда, ведущего аналитика брокера на рынке Forex Mig Bank, при достижении утвержденного конгрессом потолка госдолга, Казначейство теряет право на выпуск новых государственных облигаций — а именно эти новые долговые обязательства позволяют Вашингтону рассчитываться по старым долгам. Так продолжается уже не один десяток лет, но пока находятся желающие купить американские гособлигации (Китай, Япония и т. д.), Штаты могут спокойно продолжать жить в долг — как в ломбарде, закладывая и потом перезакладывая одну и ту же ценность. Но если в ломбарде принимают ценности, то Вашингтон рассчитывается бумажками, которые моментально обесценятся, если администрация Обамы объявит дефолт — отказ платить по собственным долговым обязательствам.

По расчетам аналитиков, 16 мая. Вашингтон может объявить о дефолте:

• Госдолг Вашингтона растет ежедневно на 3,4 млрд долларов. Именно к 16 мая задолженность перед кредиторами достигнет установленного конгрессом потолка — 14,29 трлн долларов.
• Глава совета по займам Замес обратился с открытым письмом к министру финансов США Гейтнеру с предупреждением, что малейшая задержка с поднятием потолка государственного долга может привести к повторению мирового финансового кризиса. Совет по займам — совещательный орган при Министерстве финансов США, в состав которого входят представители американских «акул бизнеса» — Bank of America, JP Morgan, Soros Fund Management, Goldman Sachs, Morgan Stanley и др.

Источник: Нефть России